近日，公募基金2024年二季报纷纷出炉，不少市场关注度较高的基金最新调仓动向及后市展望被披露。摩根士丹利基金权益投资部副总监、大摩数字经济混合基金经理雷志勇在大摩数字经济混合的二季报中表示，云端AI算力需求仍处于向好态势，看好AI对云端算力以及终端消费产品需求的拉动。
二季度，资本市场风险偏好承压，A股主要指数出现下跌，其中上证综指下跌2.43%，沪深300指数下跌2.14%，创业板指下跌7.41%。结构上低PE偏防御类的板块如银行、公用事业涨幅占优，大摩数字经济混合所持仓的AI算力板块表现也相对较好，数据显示，截至7月12日，该基金年内涨幅已超过36%。得益于此，二季报的数据显示，该基金二季度规模逆势增长超过15%，与目前已发布二季报的偏股混合型基金整体规模下跌超过4%的趋势形成了鲜明的对比。
从具体的调仓信息来看，2024年6月30日，大摩数字经济混合的前十大重仓股分别为中际旭创、新易盛、沪电股份、工业富联、深南电路、寒武纪、海光信息、立讯精密、天孚通信、长电科技，其中有7大重仓股均为一季度末已有的重仓股，持仓相对稳定。
展望三季度，雷志勇表示，从对产业链的跟踪来看，云端AI算力需求仍处于向好态势，端侧如智能手机等产品开始增加AI功能，继云端之后，AI有望推动端侧产业链相关公司迎来新的增长。他看好AI对云端算力以及终端消费产品需求的拉动，三季度将重点关注上述方向，并选择质地和估值匹配的公司进行配置。
近一年来，以人工智能为代表的数字科技取得重大突破，越来越多的全球科技巨头加快了对AI的研发布局，力求在人工智能时代抢占一席之地。在不久之前举办的摩根士丹利基金2024中期投资策略会上，雷志勇表示，随着AI智能化程度提升，其在产业的应用将加速渗透，未来几年内将继续对各行各业产生深远的影响。
在他看来，无论是在制造业、医疗保健、农业、交通运输、金融服务、智慧城市建设还是教育和养老领域，在AI技术的赋能下，未来均有望向更高效、更智能的方向发展，或将带来不少重要的投资机遇。
